Покупка активов и игра в казино: в чем ключевое отличие?

   Эта статья поможет вам глубже понять сущность инвестирования.

Покупка активов с целью приумножения фундаментально отличается от игры в казино и финансовых пирамид.

На первый взгляд это различие едва уловимо.

Сегодня попробуем с помощью простейших формул теории вероятности «поймать» это различие и ощутить его.

Покупка активов и игра в казино: в чем ключевое отличие?

Предположим у нас есть 1000 рублей и нам нужно увеличить эти деньги до 2000 рублей.

Мы идем в казино поиграть в европейскую рулетку. А вдруг повезет?

Играя в рулетку, мы можем ставить любые суммы на красные  или черные поля (тех и других по 17 штук), если  выпадает тот цвет поля, на котором наша ставка, то мы удваиваем поставленные деньги.

Если иной цвет или зеро (1 поле на всей рулетке, зеленого цвета) — теряем все деньги этой ставки.

Вопрос: какую стратегию нам выбрать, чтобы  наш шанс удвоить начальную сумму денег был максимальным?

Правильный ответ, на первый взгляд, покажется неожиданным — нужно поставить всю сумму либо на красное, либо на черное.

Проблема заключается в том, что игра в рулетку — это игра с отрицательной суммой.

Давайте посчитаем это с помощью понятия, которое в теории вероятностей называется математическим ожиданием.

Мы имеем вероятность выпадения красного или черного поля Ркр/черн = 18/37

(всего полей 37, количество красных и черных — по 18 и 1 — зеро)

Вероятность выпадения зеро Р0 = 1/37

Все события на рулетке можно представить как выигрыш одного цвета и проигрыш двух других (вероятность зависания шарика, а тем более вероятность постановки его на ребро учитывать не будем :))

Для нас равновероятной победой будет ставка либо на красное, либо на черное.

Пусть для начала мы поставили на красное 1 рубль.

Тогда математическое ожидание для этого хода будет следующим:

18/37*1 (красное) + 18/37*(-1)(черное)+1/37*(-1)(зеро)=-1/37

Что означает -1/37 в итоге?

Это значит, что средний результат одной игры в рулетку будет убыток в 1/37 ставки (в данном примере — 1 рубля).

Из теории игр известно, что чем большее количество раз мы играем в игру с отрицательным математическим ожиданием, тем больше в итоге проиграем и тем меньше шансов выйти из игры хоть с каким-то выигрышем.

Вывод: при игре с отрицательным математическим ожиданием максимальные шансы на выигрыш дает однократная ставка.

На этой простой теории построен весь игорный бизнес.

Если бы на рулетке не было зеленого поля «зеро», а только красное и черное тогда мы имели бы игру с нулевой суммой (математического ожидания) и все стратегии  имели бы одинаковую вероятность увеличения нашей 1000 рублей до 2000.

Можно было бы как сделать одну ставку или делить 1000 рублей на несколько различных сумм — эти стратегии все равно были бы одинаково успешными или неуспешными.

Если бы при выпадении шарика на «зеро» при нашей ставке, например, на черное казино платило нам величину равную ставке.

Эта игра была бы игрой с положительным математическим ожиданием и в нее нам было бы выгодно играть бесконечно долго.

Оптимальной была бы тактика: разделить сумму в 1000 рублей на минимальные (какие только позволит казино) ставки и играть каждый раз минимальную ставку до тех пор, пока баланс нашего счета не станет равным 2000 рублей (наша начальная цель).

В игре с положительной суммой шанс выиграть нужную сумму будет гораздо выше шанса все проиграть. 

Давайте рассмотрим еще один пример:

Есть кубик с цифрами на каждой грани от 1 до 6.  

Если выпадают цифры от 1 до 5, то Вы платите казино 1 рубль, а если выпадает цифра 6, то казино платит вам 6 рублей.

Вопрос: кому выгодна такая игра?

Посчитаем математическое ожидание:

Вероятность вашего успеха 1/6 при этой выигрыш = 6

Вероятность поражения 5/6 при этом убыток = -1

1/6*6+5/6*(-1) = 1/6

Как видим, для вас это будет игра с положительной суммой и предлагать играть в нее вам для казино было бы полным безумием (только как новогодняя акция для клиентов, например, в течение 10 минут, чтобы клиенты не успели разорить казино :)).

Подведем промежуточные итоги.

Чем больше вы играете в игру с положительным математическим ожиданием, то в долгосрочной перспективе вероятность итоговой победы существенно превышает вероятность проигрыша.

Чем больше величина математического ожидания, тем скорее по времени мы сможем выиграть требуемую сумму.

Теперь нужную нам теорией мы владеем.

Теперь мы можем рассмотреть игрой с каким математическим ожиданием является покупка активов, приносящих доход.

Но это уже будет в следующей статье.

Продолжение уже здесь.

Автор: Сергей Кунгин.

Интересная статья? Расскажите о ней друзьям в социальных сетях.

Прокомментируйте статью и получите от автора сайта подарок — потрясающую книгу о создании множественных источников дохода. В комментариях обязательно указывайте ваше имя и электронный адрес.

Безымянные комментарии игнорируются модератором.