Раздувание портфеля при диверсификации риска: где лежит тонкая грань?

Разумная диверсификация риска и раздувание портфеля: где лежит тонкая грань?

         Хороший, точный и требующий развернутого ответа вопрос поступил мне на почту от Александра. Так рождается эта статья. А вот собственно и сам вопрос:

"Где (по Вашему мнению) находиться та тонкая грань между разумной диверсификацией и бездумным раздуванием портфеля? Возможно, критерии диверсификации разнятся для различных частей портфеля (имеется ввиду консервативная, умеренная и агрессивная части портфеля). Расскажите, пожалуйста, об этом поподробнее".

Насколько целесообразно раздувать портфель?

Действительно, существуют критерии диверсификации риска портфеля.

Эти критерии зависят от:

- задач, которые решает инвестор,

- наличия времени на управление портфелем,

- текущей величины портфеля (общей стоимости активов, приносящих доход инвестору).

Разумная диверсификация и раздувание портфеля: где лежит тонкая грань?

     Однозначный ответ на это дает личный финансовый план.

Когда  мы четко прописываем свои цели и планируем сроки их достижения.

После этого, разрабатываем стратегию инвестирования, определяемся с рисками. Выбираем к покупке активы, исходя из валютного риска и рыночного.

Их количество и пропорция определяются именно принятым на этапе создания плана распределением по валюте и по рыночному риску.

Когда уже непосредственно вкладываем деньги, то покупаем такие инвестиции, которые нужны, чтобы сбалансировать портфель по этим двум рискам в данный конкретный момент времени.

Таким образом, общая схема, которую нужно для себя определить, чтобы знать количество разноплановых активов в портфеле - это

ЦЕЛИ ИНВЕСТИРОВАНИЯ - ЛИЧНАЯ СТРАТЕГИЯ УПРАВЛЕНИЯ ВАЛЮТНЫМ И РЫНОЧНЫМ РИСКОМ - БАЛАНСИРОВКА ПОРТФЕЛЯ - покупка таких активов, которые позволяют соблюдать принятые на 2-ом шаге пропорции портфеля.

Более подробно как это практически делается писал в моей книге, которую Вы можете свободно скачать здесь или на главной странице сайта в сайтбаре справа вверху.

Это в теории.

Так сколько же вешать в граммах?

        Теперь как быть тем, у  кого ЛФП нет. А это 99% людей.

Давайте просто посмотрим исходя из того, какие активы должны быть в портфеле на начальном этапе.

Итак, при капитале до 50000 долларов целесообразно инвестировать в 1-2 валютах (если будет 3 - это тоже хорошо).

Количество консервативных активов равно возрасту инвестора.

В консервативных инвестициях обязательно должен быть пополняемо-отзывной депозит - хранение денег финансовой защиты.

Страховой накопительный контракт типа того, что предлагает, например,  NWL  или Fortuna. В первом случае - акцент на защиту близких, во втором, если защищать некого - акцент на создание капитала консервативными активами.

В умеренном риске: 2-3 хороших индексных фонда. Больше не нужно, т. к. эффективности не добавляет, а времени для администрирования уходит больше.

Агрессивный риск - здесь отдельная история и ее мы рассмотрим позднее.

А пока подведем промежуточные итоги.

     Консервативные  и умеренные инвестиции, особенно на начальном этапе, не нуждаются в широкой диверсификации риска.

Да это, зачастую,  невозможно сделать, в силу ограниченности средств инвестора.

Сегодня предложил Вам ряд обязательных и ряд субъективных решений относительно формирования портфеля консервативных и умеренных инвестиций.

Выполнив их, можно спокойно переходить к агрессивной составляющей портфеля,    которая сулит не только хороший доход, но и значительно больше нервных затрат.

О том, как оптимально сформировать агрессивную составляющую портфеля поговорим в следующей статье.

 

Сохраните полезное в Ваших соц. сетях

Опубликовать в Google Plus
Опубликовать в LiveJournal
Опубликовать в Мой Мир
Опубликовать в Одноклассники

ПОЛУЧАЙТЕ НОВЫЕ СТАТЬИ НА ПОЧТУ

Впишите адрес почты и нажмите "Хочу статьи"