Зачем инвестировать, если все «съест» денежная инфляция?

      Многие на начальном этапе (часто чтобы оправдать бездействие) говорят: зачем откладывать если накопленное уничтожит денежная инфляция?

Определенно, этот аргумент имеет право на жизнь.

Однако есть соображения, которые говорят, что если этого не делать, то можно уверенно обречь себя на постоянное добывание денег (с возрастом, во многом, зарабатывать проще, если не терять времени даром,  развиваться и учиться, но это отдельная тема).

Зачем инвестировать, если все «съест» денежная инфляция?

      Давайте практически прикинем, так ли это на самом деле.

Для более или менее корректного расчета нам понадобятся следующие данные:

1) Инфляция в России с 2000 по 2013 год (сайт Федеральной службы государственной статистики):

2) Доходность инвестиций в индекс ММВБ10 на период с 2000 по 2007 год (данные портала http://kurs-dollara.net/).

3) Доходность инвестиций в фонд GE50 с 2008 по 2013 год (данные цен GE50 из  ежегодных отчетов о состоянии моего портфеля, присылаемые брокером).

Для наглядности, весь расчет поместил в одну таблицу, которую сейчас и опишу подробнее:

Итак:

Для примера, беру себя — среднестатистического начинающего инвестора в 2000 году, который по совету финансового консультанта покупает индексный фонд на российский ММВБ10 (фонд на 10 акций российских компаний крупнейшей капитализации, т. н. «голубые фишки»).

Инвестировать в индекс очень просто и достаточно эффективно, в долгосрочном периоде, об этом писал ранее.

Поэтому, решение для начинающего вполне обоснованное.

С 2008 года (спрогрессировал за 7 лет),  нахожу более перспективное вложение для своих активов  — GE50.

(Рассматриваем в примере умеренную и агрессивную часть портфеля, естественно).

Моя цель: жить на доходы от капитала с 2014 года.

Для ее реализации решаю в 2000 году разово инвестировать 500000 рублей 2000 года.

И потом каждый год инвестировать по 120000 рублей с индексацией на инфляцию.

А почему нет? Ведь если мы говорим, что деньги съедает инфляция, то тогда возрастают наши ежегодные расходы в личном бюджете, а значит должны и расти доходы.

Поэтому каждый год инвестиция в 120000 индексируется на уровень инфляции в этот год:

2001 — 120000

2002 — 120000*1,1506 (инфляция в этот год 15,06 % см. таблицу) = 138072 рубля

2003 — 138072*1,1199 = 154627 рублей

… и т. д.

Как считаем?

[stextbox id=»alert»]Чтобы получить капитал по итогам года инвестируемый капитал умножаем на процент доходности за вычетом процента инфляции и добавляем к результату то, что инвестируем в начале следующего года.[/stextbox]

      Исходные данные  для 2000 года: инфляция в России была 20,1%,

индекс ММВБ10 (а, значит, и наш фонд на этот самый индекс) по итогам года был в минусе на 20% годовых,

капитал, который инвестируем в начале 2001 года — 120000 рублей.

считаем убытки за этот год 🙂 :

500000*(1+(-20-20,1)/100)+120000 = 419500 рублей.

Для 2001 года:

Капитал начала года = 419500 рублей

Инфляция 2001 = 18,8 %

Капитал, который инвестируем в начале 2002 года = 120000*1,188 (18, 8% инфляция 2001 года) = 138072 рубля

Доходность индекса ММВБ (внимание!!!) = 215% годовых.

В 2001 году на российских биржах делались состояния.

Считаем:

419500*(1+(215-18,8)/100)+138072=1380631 рубль.

Тенденция понятна, долее см. таблицу с расчетом.

Итоги и выводы:

  1) За 13 лет регулярных инвестиций и рыночного прироста стоимости наших активов получаем чистый капитал (с учетом инфляционных потерь в течение всех лет) = 13,7 млн. рублей.

Из таких активов можно спокойно каждый год забирать, по 1,2 млн. рублей (100000 рублей в месяц) и он продолжит все равно свой рост.

А это то, что нужно — финансовая безопасность. Живем на проценты и продолжаем богатеть.

2) Для инвестора, есть все инструменты на сегодня, позволяющие достаточно стабильно наращивать  капитал, регулярно обыгрывая и инфляцию и динамику всех мировых индексов.

Поэтому могу утверждать — инфляция созданию капитала не помеха.

3) В отдельные годы на индексных фондах можно делать состояние, поэтому важно следить за мировой экономикой (на уровне новостей из телевизора), чтобы использовать индексные фонды для более быстрого приращения своих активов.

4) Если бы мы вложили 500000 рублей в 2000 году и инвестировали в аналогичные фонды, но больше не докладывали, то к концу 2013 года, получили бы капитал с учетом инфляционных потерь = 5,28 млн. рублей.

И в этом случае, согласитесь, денежная инфляция не помеха.

Такой капитал вполне себе позволит жить на проценты, пусть с меньшими возможностями.